抗擊氣候變化，金融圈做到位了嗎

2019年末，時(shí)年16歲的格蕾塔·通貝里(Greta Thunberg)被《時(shí)代》雜志評為年度人物，成為了該雜志史上最年輕的公眾人物。

 

作為一名氣候活動人士，通貝里一般被人稱為瑞典“環(huán)保少女”。在2019年9月的聯(lián)合國氣候行動峰會期間，她向世界各國領(lǐng)導(dǎo)人強(qiáng)調(diào)為何必須把制止氣候變化作為一項(xiàng)優(yōu)先任務(wù)。她還曾對一些她認(rèn)為做得不夠多的企業(yè)進(jìn)行了強(qiáng)烈的抨擊。

 

不過，世界主要銀行及其他金融企業(yè)的高管可并不認(rèn)同她的觀點(diǎn)。與此同時(shí)，他們抵制了金融企業(yè)應(yīng)拒絕與主要污染企業(yè)有業(yè)務(wù)往來的呼聲。

 

在達(dá)沃斯世界經(jīng)濟(jì)論壇(World Economic Forum)上，花旗銀行(Citibank)首席執(zhí)行官邁克·科爾巴(Mike Corbat)表示，銀行沒有義務(wù)通過單方面切斷對污染企業(yè)的融資來確保企業(yè)采取環(huán)保的商業(yè)模式。

 

他表示“我并不想當(dāng)一支長矛的尖端，也就是說，我并不想無奈地成為行業(yè)中強(qiáng)制執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)的人……我們不想讓自己成為決定誰是贏家、誰是輸家的人。銀行的職責(zé)是支持其所在的社區(qū)，而不是決定結(jié)果。”

 

高盛(Goldman Sachs)首席執(zhí)行官蘇德巍(David Solomon)也持類似態(tài)度。他表示，高盛不會“劃一條界線”，拒絕為客戶中的主要污染企業(yè)提供咨詢服務(wù)。他認(rèn)為，如果你在尋找一條界線，你會發(fā)現(xiàn)并沒有這樣的界線。目前正在發(fā)生一個(gè)轉(zhuǎn)變將持續(xù)數(shù)十年，未來人們配置資本的方式將發(fā)生變化。

 

蘇德巍表示，我們不會停止為碳企業(yè)或化石燃料企業(yè)籌集資金。美國國際集團(tuán)(AIG)首席執(zhí)行官布賴恩·迪佩羅(Brian Duperreault)也一樣。他表示還不準(zhǔn)備全面禁止向煤炭企業(yè)提供保險(xiǎn)，相反，對那些正積極嘗試向損害較小的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的企業(yè)，他愿意提供幫助。

 

與此同時(shí)，達(dá)沃斯論壇上也出現(xiàn)了一些不同的聲音。不過，金融企業(yè)目前正面臨壓力，需要向外界證明自己正為應(yīng)對氣候變化作出行動。

 

日本政府養(yǎng)老投資基金(GPIF)首席投資官水野弘道(Hiromichi Mizuno)認(rèn)為，資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)現(xiàn)在有必要支持綠色金融，但這與消費(fèi)者施加的壓力和政府的規(guī)定幾乎沒有關(guān)系。

 

瑞銀(UBS)董事長埃克塞爾·韋伯(Axel Weber)認(rèn)為，氣候問題已是根深蒂固，因此他預(yù)計(jì)未來幾年，碳價(jià)將與倫敦銀行同業(yè)拆借利率(Libor)一樣，成為影響市場產(chǎn)品和定價(jià)的基礎(chǔ)因素。

 

另外，貝萊德(BlackRock)的拉里·芬克(Larry Fink)表示，在貝萊德上周公布計(jì)劃首次將氣候風(fēng)險(xiǎn)分析納入投資組合管理后，他已和多位政府官員及主管金融的官員會面，向他們解釋了這一計(jì)劃。對此，一位美國資深金融家表示，許多金融公司正在琢磨該如何做出回應(yīng)。

 

美國銀行(Bank of America)首席執(zhí)行官布賴恩·莫伊尼漢(Brian Moynihan)正在牽頭，與主要會計(jì)師事務(wù)所共同發(fā)起一項(xiàng)“泛行業(yè)”倡議，希望打造一套統(tǒng)一的會計(jì)標(biāo)準(zhǔn)，使企業(yè)能夠展示它們是如何配合聯(lián)合國(UN)可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)的，其中包含了環(huán)境方面的目標(biāo)。

 

回到國內(nèi)，目前ESG管理已經(jīng)成為綠色金融推動銀行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的普適性原則。2020年1月初，銀保監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于推動銀行業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見》（銀保監(jiān)發(fā)〔2019〕52號）。該意見在完善服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)和人民群眾生活需要的金融產(chǎn)品體系中明確提出要大力發(fā)展綠色金融。

 

其中，關(guān)于銀行保險(xiǎn)業(yè)綠色金融發(fā)展的具體指導(dǎo)意見主要涉及銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的ESG（環(huán)境、社會與治理）管理、設(shè)立綠色金融專營機(jī)構(gòu)、綠色金融產(chǎn)品發(fā)展與創(chuàng)新三個(gè)方面，其一大亮點(diǎn)是將銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)ESG風(fēng)險(xiǎn)管理的重要性提升至新高度，不再僅僅關(guān)注銀行綠色金融業(yè)務(wù)發(fā)展，而是將ESG管理作為銀行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的普適性原則。（傳送門：什么是ESG？）

 

在探索綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新方面，《指導(dǎo)意見》中提到的碳金融、氣候債券、環(huán)境污染責(zé)任險(xiǎn)、氣候保險(xiǎn)等產(chǎn)品在我國均有實(shí)踐，而藍(lán)色債券則是首次提出，在我國仍未出現(xiàn)具體的實(shí)踐案例。

 

藍(lán)色債券是一種創(chuàng)新的海洋保護(hù)融資工具，募集資金專用于海洋友好項(xiàng)目，包括一切關(guān)于恢復(fù)、保護(hù)或者維持海洋生態(tài)系統(tǒng)的多樣性、核心功能和整體健康的項(xiàng)目，以及增強(qiáng)沿海地區(qū)適應(yīng)能力的項(xiàng)目。

 

目前全球范圍內(nèi)發(fā)行的藍(lán)色債券不超過5支，且均有國際開發(fā)性金融機(jī)構(gòu)和海洋保護(hù)相關(guān)NGO組織的參與，因此藍(lán)色債券在國際上也仍處于起步階段，尚未形成專門針對藍(lán)色債券的發(fā)行標(biāo)準(zhǔn)，但是藍(lán)色經(jīng)濟(jì)、藍(lán)色債券等海洋保護(hù)相關(guān)問題已經(jīng)越來越受到重視，已有部分金融機(jī)構(gòu)積極參與，如渣打銀行（Standard Chartered）正在與多方合作制定《藍(lán)色債券原則》；摩根士丹利（Morgan Stanley）于2019年4月宣布啟動塑料廢物解決方案計(jì)劃，目標(biāo)到2030年，通過資本市場以及與客戶和員工合作，防止、減少和清除5000萬噸的塑料廢物進(jìn)入河流、海洋、陸地和垃圾填埋場。

 

不過在達(dá)沃斯論壇上，一些企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者擔(dān)心，政府目前在政策方面做出的改革達(dá)不到所需要的力度。

 

還有一種特別的擔(dān)憂是，近年的民粹主義浪潮將削弱民主政府出臺應(yīng)對氣候變化的有效措施的能力——這將給私營部門帶來進(jìn)一步的負(fù)擔(dān)，讓它們代替政府在這個(gè)問題上發(fā)揮領(lǐng)導(dǎo)作用。